1. Personal FinanceInvestingStocks Trading10 Egyszerű szabályok a swing kereskedelemhez
Swing Trading for Dummies, 2. kiadás

Írta: Omar Bassal

A swing-kereskedelem élvezetes lehet, és legyen is. A swing-kereskedelem azonban továbbra is üzlet, ezért be kell tartania bizonyos szabályokat, amelyek célja a játékban tartás. Végül is, ha nincs tőkéje, akkor nem kereskedhet. Tehát a legfontosabb szabály a túlélés szabálya. A túlélés nem csak a kockázat kezelését jelenti, hanem a saját terv és a saját szabályok betartását is.

Kereskedjen a tervével

Kereskedési terve az útiterv. A következő kérdésekre válaszol:

  • Mi a célja a kereskedelemben? Mi az időhorizontod? Mit fogsz kereskedni? Milyen eszközöket fog használni a kereskedelemhez (műszaki, alapvető vagy a kettő kombinációja)? Mennyi tőkét fog kiosztani pozícióihoz? Melyek a belépési jelek? Mikor lép kilépésből profit céljából? Mikor lép kilépésért veszteség miatt?

A kereskedési terveket alaposan át kell gondolni, majd le kell írni. Az alábbiakban bemutatott minta kérdőív, amely segít megkezdeni a kereskedési terv követését.

swing-kereskedelmi kérdőív

Kereskedelmi kérdőívje többé-kevésbé összetett lehet, mint ez a minta. Akárhogy is, egy ilyen kérdőív megkísérli átgondolni azokat a fontos kérdéseket, amelyekre figyelmen kívül hagyhat, amikor menet közben dönt. Ragaszkodjon a kereskedési kérdőívhez, olyan ostobanak, mint gondolnád, hogy hangzik, és úgy fogja tapasztalni, hogy növekszik a kereskedés sikere. Minél több hibát elkerül, annál valószínűbb, hogy üzletei jövedelmezőek lesznek.

Kövesse az általános piaci és ipari csoportok vezetését

Ha részvényekkel kereskedik, akkor a hátadba akarod venni a szélét, azaz a kereskedelemnek a teljes piac irányába kell mutatnia. Ha a piac erős bikapiacon van, akkor közel kell lennie a teljes befektetéshez. És ha a piac medve módban van, készpénzt kell tartania (vagy bikapiacot kell keresnie a nemzetközi piacokon). A piacok elakadhatnak a kereskedési tartományokban is, ebben az esetben opportunista módon vásároljon erős konfigurációkat, ugyanakkor elkerülje a túl nagy kockázatot, tekintettel a piac irányultságának hiányára.

A teljes piaccal folytatott kereskedelem azonban csak a történet része. A képzett swing-kereskedő felismeri, hogy az iparági csoportok különbséget tesznek egy értékpapír hozamában. Ha egy iparági csoport van a csomag tetején (ahogyan azt a High Growth Stock Investor szoftver vagy az Investor's Business Daily eTables azonosította), akkor a csoport készletei valószínűleg követik a példát. Ezzel szemben, ha egy iparági csoport van a csomag alján, akkor ennek a csoportnak a készletei valószínűleg követni fogják a példát. Amikor a technológiai részvények 2018 végén estek a kedvezményektől, az összes technológiai vállalkozást alapvetően függetlenül érintik (lásd a példákat a következő ábrán).

swing kereskedelmi ipar csoport

A technológiai iparban a legtöbb értékpapír 2018 végén egyhangúan esett vissza, tekintettel a magas értékelésekre és a gazdasági recesszió félelmére.

Az az iparági csoport, amelyben kereskedelmet folytat, sokkal fontosabb a siker vagy kudarc szempontjából, mint hogy melyik céget választja az adott ipari csoportba. Tehát, mint swing-kereskedő, koncentráljon a vásárlások olyan ipari csoportokra, amelyek a piac felső 20% -ában vannak. Az erősödő iparági csoportokban ígéretes jelölteket is azonosíthat (az iparági csoportdiagram megvizsgálásával vagy a csoportok növekvő erősségével történő megvizsgálásával).

Ne hagyja, hogy az érzelmek ellenőrizzék kereskedelmét

Az embereket érzelmek érintik. Katasztrófa lehet azonban az, ha hagyja, hogy érzelmei szabályozzák a kereskedelmi döntéseket.

Valójában az érzelmek lehetnek a legnagyobb ellenségeid. Bizonyos értelemben te vagy a saját legrosszabb ellensége. Azok a kereskedők, akik milliárd dollárt veszítenek a nagyobb bankokban, gyakran elkezdenek kis összeget veszíteni, majd megpróbálják kiegyenlíteni vagy igazolni magukat. A végső kudarc nem az elemzésben vagy a piaci ismereteikben rejlik, hanem abban, hogy nem képesek az érzelmeik ellenőrzésére.

A piacok nem személyesek. Amikor elveszít pénzt, az nem azért van, mert utoljára keresett pénzt. A veszteségei és nyeresége a kereskedési képesség és a piacok függvénye. Az igazi, profi kereskedő érzelmeinek mestere. A nyereség nem vezet rendkívüli örömhöz, a veszteségek pedig nem vezetnek szélsőséges pesszimizmushoz. Ha egy profi kereskedő mellett az asztalnál ült, akkor nem tudná megmondani, vajon 50 000 dollárt vagy 100 000 dollárt keres-e le. A hivatásos kereskedők nyugodtak és nem engedik, hogy érzelmeik átvegyék kognitív funkcióikat - kiképzték magukat az érzelmeik kezelésére.

Az érzelmeinek ellenőrzéséhez egy másik tényező a lapok tartása a szakmáin. Ne dühöngj másoknak a profitod miatt. Ne mondja el másoknak a kereskedéseket, amelyekkel jelenleg foglalkozik. Tegye ezt, és feleségül veszi pozícióit. Ha azt mondja a legjobb barátainak, hogy birtokolja az A társaság részvényeit, és úgy gondolja, hogy a részvény ára gyorsan emelkedik, akkor kevésbé valószínű, hogy kilép, ha a kereskedelem visszaesik. „Ó, ne!” Mondhatja magának. „Mindenki tudja, hogy az A társaságot tartom. Most nem tudok óvadékot nyújtani. Meg kell tartanom, hogy bebizonyítsam, hogy igazam van. ”

Az érzelmeinek ellenőrzése nem olyan, ami egyszer történik, és soha többé nem kell aggódnia. Inkább egy folyamatban lévő csata. A két legerősebb érzelem, amellyel szembesülniük kell, a kapzsiság és a félelem. Amikor a piacok egy irányba ordítanak, és Ön ezen a hullámon halad, akkor hosszabb pozíciókat szeretne tartani, mint amire szüksége van, mivel több profitot gyűjt. És amikor a piacok ellentétes irányban ordítanak, és a profitja elpárolog, akkor több kockázatot kell vállalnia, hogy pótolja ezeket a veszteségeket.

Ezekkel az érzelmekkel nem tudod harcolni tudományos módon (legalábbis tudok). Mindig is elképzeltem, hogy egy Spock-szerű karakter, aki mindig ésszerű és soha nem hagyja, hogy az érzelmek zavarják a kereskedelmet, csodálatos kereskedõt eredményez. Sajnos a Star Trek egy kitalált történet, és a vulkánok nem léteznek. Tehát, mint kereskedőnek, alaposan felül kell vizsgálnia a szakmákat, és gyakorolni kell a lehető legnagyobb nyugalmat. Legyen elég fegyelmezett, hogy arra kényszerítse magát, hogy hagyja abba a kereskedelmet, ha észleli, hogy érzelmei vezetik a kereskedelmet.

Változatosabb, de nem túl sokat

Swing kereskedőként diverzifikált pozíció portfólióval kell rendelkeznie. Legalább tíz különböző pozícióval kell rendelkeznie, és ezeknek különféle szektorokban kell lenniük. És ha lehet, akkor más eszközosztályokat is bevonhat a swing-kereskedelembe. Ide tartoznak például a technológiai részvények, a fejlett piaci részvények, a feltörekvő piaci részvények és az ETFS fizikai arany (feltételezve, hogy ezek az értékpapírok megfelelnek a stratégia alapvető és technikai kritériumainak).

Ezek a pozíciók a portfólió diverzifikálásának különféle módjait képviselik. Egynél több pozíció birtoklása csökkenti az önmagában rejlő kockázatot (ez egy divatos módszer az egyes pozícióknak tulajdonítható kockázat kimondására). És a diverzifikáció lehetővé teszi portfóliójának, hogy ellenálljon a piaci volatilitásnak - néhány pozícióból származó nyereség ellensúlyozhatja mások veszteségeit.

De túl sok jó dolog árthat neked. Túl sokszínű lehet - mondjuk legalább 30 pozíciót. A swing-kereskedőnek koncentrálásra van szüksége ahhoz, hogy nagy profitot szerezzen. Minél több pozíciót tart, annál közelebb lesz a portfólió hozama a piachoz.

Kockázatok kezelése: Állítsa be a kockázati szintet

A kockázati szint beállítása a kézvesztési szint beállításával jár együtt. A stop loss szint megadása rendelésbeviteli lépés, de a kockázat szintjének meghatározása a folyamat analitikus része. Stop-loss megbízása gyakran abban a kockázati szinten lesz, amelyet ebben a lépésben azonosítottál.

Az Ön kockázati szintje azt az árat jelöli, amely elérése esetén kényszeríti Önt annak elismerésére, hogy az értékpapír kereskedelmére vonatkozó eredeti tézis hibás. A kockázati szintet valamilyen automatikus százalékos szint alapján állíthatja be a belépési megrendelésből, de ezt nem ajánlom, mert ez olyan piaci realitást kényszerít, amelyben valószínűleg nem létezik. Tegyük fel például, hogy automatikusan kilép egy pozícióból, amikor a biztonság 5 százalékkal csökken. De miért kellene ennek a biztonságnak ezen az 5 százalékos tartományon belül maradnia? Mi van, ha az értékpapír napi volatilitása 3 százalék? Egy-két nap alatt elérheti a kockázati szintet, csak a normál volatilitás alapján.

Ezért állítsa be a kockázati szintet a támogatás vagy az ellenállás szintje alapján. Ha egy részvény gyakran 20 dolláros támogatást talál, állítsa például a kockázati szintet 19,73 dollárra. Ne használjon egész számot a kockázati szinthez, különben ugyanazon az áron helyezheti el a stop-loss megrendelését, ahogyan mások százai adják meg megrendeléseiket. Ehelyett használjon például 68,3 dollár helyett 67,37 dollárt, ha ez a támogatási szint.

A stop loss szintjét a kockázati szintre kell állítani. A kockázati szint megfogalmazása azonban attól függ, hogy mi a kereskedési terv. Ha nem akarja használni valamilyen nyilvánvaló támogatási szintet, akkor használjon mozgó átlagot, de legyen kész arra, hogy folyamatosan módosítsa a stop loss szintjét, mert a mozgó átlag folyamatosan változik. Minél szélesebb a kockázati szint (azaz minél távolabbi a kockázati szint a belépési árhoz viszonyítva), annál kisebb a pozíció mérete. Ez a hüvelykujjszabály biztosítja, hogy a teljes tőkéjének 1-2 százalékát nem kockáztatja meg, mert valószínűleg meghosszabbított értékpapírt ír be.

A kereskedési tartományokra összpontosító swing-kereskedők könnyebben tudják meghatározni a kockázati szintet. Egy meglévő kereskedési sorozat folytatását keresik. Ezért egy ellenállás vagy támogatási szint fölötti vagy alatti kitörés jelzi a kereskedési tartomány végét. Ez az ellenállás vagy a támogatási szint a legkézenfekvőbb kockázati szint a lengő kereskedő számára.

Kezelje a kockázatokat: állítson be nyereségcélt vagy műszaki kilépést

A profitcélja gyakran egy korábbi támogatási vagy ellenállás szintjén alapul. Egyes swing-kereskedők előre meghatározott profitcélokat tűztek ki a pozíciók 50% -ának eladása után, amikor az 5% -os nyereséget ér el a belépés után, és a másik 50% -ot eladják, miután elérik a 10% -os nyereséget. Ha olyan kereskedési mintán alapul kereskednek, mint például egy inverz fej- és vállak, a nyereségcélját a diagrammintázatban szereplő előrejelzési ár határozhatja meg.

A nyereségszerzésnél inkább a technikai mutató jelére támaszkodom, nem pedig a már létező támogatási vagy ellenállás szintre. Egyes értékpapírok a vártnál hosszabb és távolabbi tendenciát mutatnak, és nagyon jövedelmezőek lehetnek. Ennélfogva inkább az indulás után indulok, ha valamelyik mutató alatt, például egy mozgó átlag alatt, vagy egy trend mutató eladási jelénél valamelyik mutató alatti értékpapír letörik.

E szabály alóli egyetlen kivétel az a biztonság, amely rövid idő alatt jelentős előnyt jelent. Ilyen esetekben van értelme egy rész értékesítése profit céljából, a fennmaradó rész technikai jelzés alapján.

Használjon limiteket

A kereskedelem belépésekor vagy kilépésekor a limitmegrendelést, nem pedig a piaci megbízást kell használnia. A limitmegrendelés biztosítja, hogy végrehajtása a megadott áron történjen, míg a piaci megbízás bármilyen áron kitölthető. Ritkán olyan sürgõsséggel kell szembesülnie, hogy olyan kereskedelembe lépjen, vagy olyan üzletbõl induljon el, amelyre piaci megrendelés beírására van szükség. Sőt, nem valószínű, hogy a nap végén vásárol, vagy a nap tetején értékesít. Tehát légy türelmes, és jobb ára lehet, mint az eredetileg gondolták.

A limitmegrendelések felhasználásának másik oka az, hogy segítsen elkerülni a piaci hatás költségeit. Minél nagyobb a megrendelés nagysága az átlagos értéknél, amely egy értékpapír kereskedelme egy tipikus napon, annál valószínűbb, hogy a vételi vagy eladási megrendelés magasabb vagy alacsonyabb értékpapír árat mozgat. A ritkán kereskedett részvények piaci megrendelése végrehajtását eredményezhet, amely 2–5% -kal magasabb / alacsonyabb az árnál, amely a biztosíték volt a megbízás beadásakor.

Korlátozott megbízást tehet olyan árszinten, ahol a részvények kereskedtek. A cél az egy részvényre jutó átlagos költség ellenőrzése. Helyezzen korlátozási rendelést kissé a legutóbbi ügyletek alá (vásárláskor) vagy kissé a legutóbbi ügyletek fölé (amikor kilép).

Felismerje, hogy mindig van esély arra, hogy megrendelései nem teljesülnek. De ne feledje, hogy a feladata, hogy türelmes legyen, és csak akkor hajtsa végre a kereskedelmet, ha az idő és az ár megfelelő.

Használjon stop-loss parancsokat

Gondolhatja, hogy a stop-loss megbízások nem más, mint a képzési kerekek. „Felnőtt vagyok. Nincs szükségem ezekre a bosszantó stop-loss parancsokra. Kiléphetek, ha gyengeséget látok. ”Sajnos az ilyen gondolkodás meghalhat (természetesen pénzügyi szempontból is). A pénzügyi piacok nem játszóterek vagy megfelelő helyek, ahol megtudhatja, ki vagy. Hagyja ezt a helyi sportklubban.

A stop-loss megbízásokra több okból is szükség van - még akkor is, ha a nap 24 órájában, a hét 7 napján figyelte a piacot:

  • Segítik a gyorsan változó piacok kezelésében. Ha tíz különböző pozíciót cserél, akkor valószínű, hogy közülük sokan ugyanazon a napon kezdenek fellépni. És gyorsan és dühösen mozoghatnak, ha negatív hírek vannak a levegőben. A piacok mozgásának sebessége miatt megállítási veszteségre van szüksége, hogy megmentse Önt, ha nem képes cselekedni. Ezek korlátozzák a hátrányait. Stop-loss parancs nélkül a hátránya lehet az összes tőkéje. A stop-loss megbízások védelmet nyújtanak, mert bizonyos felső határt szabnak az esetleges veszteségeinek. Természetesen egy biztosíték hiányozhat a stop-loss parancson, de a veszteség akkor valósul meg, függetlenül attól, hogy létezett-e stop loss loss order. Segítik az érzelmeidet a játékból. Amikor mentális stop-loss parancsokat ad, elkezdheti önkényesen elmozdítani a képzeletbeli stop loss-ját, amikor a piacok ellenük mozognak. Tehát 49,50 dollárral kíván kilépni, de amikor a biztonság ezen az árat 49 dollárra kereskedik, akkor azt mondja magának, hogy a közelmúltbeli piaci fellépések alapján a 47,50 dollár ésszerűbb kilépési pont. Ön igazolja a változását, és kitart. És a veszteségeid vannak. Időt adnak, hogy távolítsa el a szemét a labdától. Ha utazik, vagy nem tudja megnézni a piacokat olyan napon, amikor beteg, a stop-loss megbízások biztosítják a portfólió értékének megőrzését. Ha nem rendelkezett stop-loss megbízásokkal, akkor valószínűleg attól tart, hogy soha nem érintkezik a számítógéppel és a piacokkal. Egy vagy két rossz pozíció gyorsan cserélheti a legjobban teljesítő fiókot rossz teljesítményűre.

Ezen okok miatt elengedhetetlen a stop-loss parancs.

Vegyen kereskedési naplót

A kereskedési folyóiratok szervezik a gondolatait és a döntéseik okait. Frissíteni kell őket minden végrehajtott kereskedelem után. Ha késlelteti a kereskedelem beírását a naplóba, akkor a szakmák végül felhalmozódhatnak és túlterhelhetnek téged, és dönthet úgy, hogy már nem frissíti a naplót.

A kereskedelmi napló az Ön edzője. A pozíció megadásának okainak rögzítésével átnézheti, hogy helyes-e a feltételezések, és megtudhatja, hogy a kereskedési tervet ki kell-e igazítani. Például, valószínűleg mindig idő előtt adja meg a pozíciókat, és be kell építenie valamilyen mutatót, hogy megakadályozzák a túl korai kereskedést. Vagy talán idő előtt kilép, és jelentős nyereséget hagy az asztalra. Egy kereskedelmi napló feltárja ezeket a szokásokat és mintákat, és ennek megfelelően módosíthatja. A napló vezetésének szórakoztató része a fő nyertesek és a vesztesek áttekintése. Gyakran többet tanulok a veszteseim áttekintéséről, mint a győzteseimről. Arra törekszem, hogy a jövőben megismételjem a nyertes ügyleteket, és kerüljem a vesztes ügyletek körülményeit.

Minél részletesebb a naplója, annál több időt fog költeni a frissítésre (különösen, ha gyakran kereskednek). A képernyővédő program használata esetenként csökkentheti az időt. A képernyővédő programok lehetővé teszik egy ablak rögzítését a számítógépen, és képként tárolását, amelyet át lehet vinni Word-dokumentumba vagy Excel-táblázatba. Pillanatképeket készíthet a biztonsági diagramról és annak ipari csoportjáról kis mennyiségű írott szöveggel, amely megmutatja, hogyan találták meg a biztonságot, és mi indította el a belépést és a kilépést. Ez elegendő lehet egy kereskedési naplóhoz.

Érezd jól magad

Ez az utolsó szabály annak a lényege, hogy teljes munkaidős swing-kereskedõ lehet-e Ön. Tetszik az üzlet. Élveznie kell az órákat a számítógépen, befektetési jelölteket keresve. Örülnie kell, hogy elolvassa a swing-kereskedelemről szóló könyveket.

Ha kényszerítenie kell magát kutatási pozíciókra, akkor a swing-kereskedelem nem az Ön számára. Ha a brókerszámlára való belépés fájdalmas gyakorlat, amelyet inkább nem tesz, mert szégyell, akkor a swing-kereskedés valószínűleg nem az Ön számára. Még akkor is, amikor lement, optimistanak kell lennie, hogy hamarosan profitja lesz. És ez az optimizmus segít abban, hogy ezeket a hasznokat valósággá tegye.

Tehát élvezze a swing-kereskedelmet és az összes ehhez kapcsolódó tevékenységet. Úgy találja, hogy ez kifizetődő tapasztalat lehet - pénzügyi és egyéb szempontból is.